Банкротство является неспособность должника погасить свои долги. Это – неизбежное явление для рыночной экономики, и в каждой стране создана определенная законодательная база, которая регулирует порядок осуществления процедуры банкротства. А какие бывают причины и факторы, которые способствуют банкротству предприятия?
Предпосылки
Дорогие читатели! Статья рассказывает о типовых способах решения юридических вопросов, но каждый случай индивидуален. Если вы хотите узнать, как решить именно Вашу проблему - обращайтесь к консультанту:
ЗАЯВКИ И ЗВОНКИ ПРИНИМАЮТСЯ КРУГЛОСУТОЧНО и БЕЗ ВЫХОДНЫХ ДНЕЙ .
Это быстро и БЕСПЛАТНО !
Снижение показателей ликвидности компании постепенно ведет к ее неплатежеспособности.
К возникновению подобной ситуации могут способствовать следующие предпосылки:
| Снижение уровня оборотного капитала и неспособность руководства фирмы получить определенное финансирование | Подобная ситуация возникает в тех случаях, когда компания имеет маленький размер оборотных активов, и после привлечения заемных средств заемный капитал начинает превышать собственные активы компании, после чего кредиторы начинают рассматривать фирму, как потенциального нарушителя и перестают ее кредитовать, что приводит к ухудшению финансового состояния компании. |
| Низкий объем активов | И неудовлетворительное количество денежного потока. |
| Снижение платежеспособности | Подобная ситуация может быть связана с низким уровнем рентабельности или иными причинами. |
| Падение спроса на продукцию фирмы | Данная ситуация может быть связана с развитием технологий, которые дают возможность снизит стоимость производства и соответственно стоимость производимой продукции: тем компании, которые не вкладывают деньги в усовершенствование производства, продают свою продукцию по значительно высокой цене, что и приводит к утрате интереса потребителя к данной продукции. |
Важную роль в деятельности каждой фирмы играют ее руководители, от решения которых зависит судьба компании и ее дальнейшее развитие
Варианты причин банкротства предприятия
Давайте более подробно рассмотрим причины банкротства компании.
Мнение МСФО
Специалисты рассматривают наиболее стандартные причины, которые в дальнейшем приводят к банкротству фирмы, на примере МСФО.
К числу таких причин можно отнести:
- Нехватка собственных средств компании, а также отказа финансовых организаций в предоставлении заемных средств.
- Снижение оборотных активов и проблемы с денежным потоком. Это — последствия излишков. Также подобная проблема в основном возникает из-за неконтролируемого и неправильного расширения хозяйственной деятельности, а также в тех случаях, когда очень большой объем производимых компанией товаров реализуется в кредит. Подобная ситуация также возникает в тех случаях, когда слишком много средств инвестируется в долгосрочные активы.
- Отсутствие эффективного стратегического планирования и системы бюджетирования. В подобной ситуации менеджеры неспособны составить точные прогнозы предпринимательской деятельности компании. Также они не могут своевременно осуществить сверку фактических результатов данной деятельности с запланированными.
- Условия конкуренции и ошибки, допущенные при формировании ценовой политики компании. Пытаясь расширить долю занимаемого рынка, а также внедрить новые товары, руководство фирмы может допустить грубые ошибки во время расчета себестоимости производства и реализации товаров, на основании которого формируется цена на товары.
Совокупность факторов
Неплатежеспособность фирмы может быть временной, более длительной или хронической. Последние 2 вида неплатежеспособности могут повлечь за собой банкротство.
Весь перечень факторов, которые способствуют банкротству, можно разделить на две группы:
| Внешние | В данную группу входят факторы, на которых организация не может каким-либо образом повлиять.
|
| Внутренние | В эту группу входят те факторы, которые проявляются непосредственно в результате деятельности данной организации.
В качестве таковых могут выступать:
|
Объект и субъект
Основные причины банкротства предприятия можно разделить на 2 группы:
| Объективные | В первую очередь связаны с общим экономическим положением в стране, и предприятие самостоятельно не может их устранить. Но данные факторы нужно учитывать во время планирования производств. В качестве объективных причин выступают, например, нестабильность экономическо-политической ситуации в стране, высокий уровень инфляции, несовершенная денежно-налоговая практика правительства и т.д. |
| Субъективные | Связаны непосредственно с деятельностью данной компании и являются последствием ее неправильной работы. К данной категории причин можно отнести, например, высокие затраты на производств продукции высокие цены на товар, низкую рентабельность, рост дебиторской задолженности, неправильное планирование деятельности, недостаточный уровень квалификации сотрудников и т.д. |
Статистика по России
Процесс банкротства в нашей стране не похож на процесс, который описан в законодательстве. Причина кроется в том, что в основном ликвидируются и признаются банкротами предприятия малого и среднего бизнеса, а крупных компаний в стране мало. К тому же крупные компании признаются банкротами очень редко, а законодательство, регулирующее данную сферу правоотношений, рассчитан именно на них.
Согласно статистическим данным наиболее частые причины банкротства предприятия и их закрытия следующие:
| Проведение налоговой проверки |
|
| Долги | Многие малые и средние предприятия оформляют кредиты для развития своего бизнеса, а бизнес не приносит доход. В подобной ситуации единственным решением становится ликвидация российских компаний. |
| Фирмы-однодневки | Как правило, такие компании ликвидируются самостоятельно, и закрываются они в основном непосредственно перед проведением налоговой проверки. Основной целью подобных предприятий является обналичивание денежных средств. |
Когда компания имеет огромные долги и кредиты, а ее финансовое оздоровление невозможно, то единственным вариантом прекращения ее деятельности является банкротство
Расширенное деление
Теперь рассмотрим более расширенное деление причин банкротства.
Экономика и политика
Каждое предприятие является частью экономики страны, и данная сфера непосредственно влияет на субъектов предпринимательства. Ухудшение экономического состояния в стране может стать причиной банкротства и закрытия многих предприятий. При этом имеет влияние не только ухудшение общего состояния экономики, но экономический спад в определенной ее сфере.
В качестве экономических факторов, которые влияют на финансовое состояние компании можно упомянуть тяжелое экономическое состояние, низкий уровень зарплат, высокий уровень безработицы и т.д.
Конечно, экономическая политика государства в первую очередь направлена на финансовое оздоровление компаний, а банкротств является лишь крайней мерой. Но на практике не всегда возможно добиться положительного результата.
На финансовое состояние фирмы также влияют определенные политические факторы.
К их числу можно отнести следующие:
- излишний и строгий налоговый контроль;
- нестабильная финансово-кредитная система;
- наличие теневой экономики;
- внесенные правительством ограничения по отношению к иностранной валюте;
- изменения в условия импорта или экспорта товаров;
- прекращение экономических или политических связей с соседними государствами и т.д.
Внешние и внутренние
Причины, которые способствуют несостоятельности компании, разделяют на внутренние (на которые компания способна повлиять) и внешние (на которые компания не может повлиять).
Как отмечают специалисты внешнее равновесие зависит от рыночной состоятельности, внутренне равновесие обеспечивается производственной состоятельностью, а баланс между этими двумя обеспечивает финансовая состоятельность. Именно эти показатели формируют экономическое состояние предприятия.
Соответственно в зависимости от факторов, которые стали причиной несостоятельности, различают следующие виды банкротств:
Признаки проблем
А по каким именно критериям оценивается несостоятельность и при каких признаков можно судить о наличии проблемы?
Существуют формальные и неформальные признаки банкротства:
| Формальный признак банкротства |
|
| Неформальные признаки | Cвидетельствуют о возможности банкротства. Данные признаки не имеют абсолютной силы: их необходимо рассматривать в комплексе. Наличие неформальных признаков требует проведение более глубокого анализа финансового состояния компании. |
Неформальную группу признаков можно разделить на 2 подгруппы:
| Документарные | Документарные признаки — те признаки, которые отражаются в документации компании.
На основании изучения документации можно выделить следующие признаки, которые свидетельствуют о возможности банкротства:
|
| Косевенные | Те признаки, которые не отражены в документации компании, но которые могут свидетельствовать о возможности банкротства, являются косвенными. К числу таких можно отнести, например, медленную реакцию администрации компании на изменения на рынке, завышенная цена на продукцию, рискованные нововведения, резкое изменение стратегии и т.д. |
Что можно исправить
Предбанкротное состояние компании можно исправить. Предотвращение банкротства можно охарактеризовать как комплекс мер, направленных на .
Рыночная экономика и несостоятельность коммерческих организаций тесно взаимосвязаны друг с другом. Можно сказать, что отсутствие процедуры банкротства делает экономику неэластичной.
Дорогие читатели! Статья рассказывает о типовых способах решения юридических вопросов, но каждый случай индивидуален. Если вы хотите узнать, как решить именно Вашу проблему - обращайтесь к консультанту:
ЗАЯВКИ И ЗВОНКИ ПРИНИМАЮТСЯ КРУГЛОСУТОЧНО и БЕЗ ВЫХОДНЫХ ДНЕЙ .
Это быстро и БЕСПЛАТНО !
Это связано с тем, что перетекание финансовых и трудовых ресурсов от неэффективных предприятий к действующим компаниям становится практически невозможным. При этом основной целью процедуры банкротства является восстановление платежеспособности должника или удовлетворение кредиторских требований.
В конечном результате несостоятельность юридического лица приводит к его последующей ликвидации.
Учитывая особенности процедуры банкротства коммерческих организаций, возникает необходимость более детально изучить этот вопрос, включая сущность, причины и основные признаки несостоятельности.
Виды банкротства
Законодательная практика выделяет три вида несостоятельности:
- Реальное банкротство юридического лица.
- Техническую несостоятельность предприятия.
- коммерческих организаций.
Первый вид несостоятельности характеризуется полной неспособностью предприятия стабилизировать свое финансовое положение. Нарушение платежеспособности обычно происходит по причине значительных потерь оборотного капитала, что, в свою очередь, не позволяет юридическому лицу осуществлять эффективную хозяйственную деятельность. Как следствие предприятие вынужденно объявить себя банкротом.
Второй тип несостоятельности указывает на неплатежеспособность коммерческой организации, которая спровоцирована значительной просрочкой дебиторской задолженности. В этом случае размер задолженности перед предприятием превышает размер его собственной кредиторской задолженности. Другими словами, сумма активов юридического лица значительно больше, чем размер его финансовых обязательств. Эффективное антикризисное управление такой компанией обычно позволяет избежать ее ликвидации.
Третья категория банкротства подразумевает недобросовестное завладение имуществом. Если в развитых странах несостоятельность компаний является естественным процессом реструктурирования экономики, то российские реалии показывают обратное. Здесь банкротство предприятий является самостоятельным видом криминального бизнеса.
При этом этот вид несостоятельности включает:
- фиктивную несостоятельность;
- неправомерные действия во время банкротства.
Стоит отметить, что классификация несостоятельности также может происходить на основании причин, которые ее вызвали:
- банкротство бизнеса;
- несостоятельность владельца;
- банкротство производства;
- недобросовестный менеджмент.
В первом случае несостоятельность связана с неэффективным управлением компанией или слабой маркетинговой стратегией. Вторая причина кроется в недостатке инвестиционных ресурсов, которые нужны для дальнейшего осуществления и расширения хозяйственной деятельности предприятия.
Как правило, первые две причины могут привести к несостоятельности производства.
Однако перечень возможных проблем значительно шире, сюда также входит устаревшее оборудование, жесткая конкуренция и несвоевременное перепрофилирования производства. Последняя позиция подразумевает злостное уклонение руководства компании от исполнения прямых обязанностей.
В зависимости от факторов, которые вызвали несостоятельность коммерческой организации, в экономике выделяют два типа банкротства:
- специфическая несостоятельность;
- массовое банкротство.
В первом случае несостоятельность возникает по субъективным причинам. Другими словами, предприятие становится неспособным выполнить взятые на себя обязательства.
Что касается массового банкротства, то здесь ключевым фактором служит кризисное состояние экономики, в результате чего, юридическое лицо неспособно решать поставленные задачи на будущее.
Таким образом, к основным причинам банкротства можно отнести:
- финансовый фактор;
- неэффективное управление;
- жесткую конкуренцию;
- нечестное завладение имуществом.
Признаки
Ранние признаки, указывающие на несостоятельность юридического лица:
- задержка в предоставлении отчетной документации;
- значительные изменения в структуре баланса и отчете о финансовых показателях, включая:
- сокращение денег на счетах компании;
- рост дебиторской или кредиторской задолженности;
- очевидное нарушение баланса между дебиторской и кредиторской задолженностью;
- падение объема продаж;
- конфликты в компании, в том числе увольнение руководящего персонала.
Можно выделить три стадии банкротства:
- Скрытая несостоятельность.
- Финансовая неустойчивость.
- Очевидное банкротство.
В первом случае происходит скрытое снижение ликвидности предприятия. Как вариант может происходить увеличение стоимости обязательств, которые компания должна будет вскоре принять на себя. Вторая причина подразумевает нехватку наличных средств, что может привести к увеличению заемного капитала, в частности, путем продажи собственных активов.
Последний этап наступает тогда, когда юридическое лицо не в состоянии выполнять обязательства перед кредиторами.
В отношении юридических лиц установлен 3-месячный срок , на протяжении которого организации не могут выполнить требования кредиторов. Дела о несостоятельности коммерческих организаций рассматриваются в арбитражном суде.
Основные причины, которые приводят к банкротству коммерческих организаций:
- экономические показатели;
- политическая ситуация в стране;
- внутренние факторы;
- косвенные причины.
Экономические
Предприятия признаются несостоятельными, если на протяжении определенного периода они не в состоянии удовлетворить требования кредиторов. В случае с банками такой срок составляет 6 мес. (ст.189.10 Закона).
Стоит обратить внимание, что государственная политика направлена преимущественно на финансовое оздоровление кредитных организаций (ст.189.14 Закона), включая:
- Оказание финансовой помощи.
- Изменение структуры активов, пассивов банка.
- Усовершенствование организационной структуры.
- Увеличение уставного капитала.
- Иные меры предусмотренные законом.
Кроме того, Центробанк может назначить временную администрацию или поставить вопрос о реорганизации банка.
Тогда как во время оздоровления кредитная организация обычно разрабатывается план необходимых мер (ст.189.21 Закона), который должен включать:
- оценку финансового состояния;
- указание на размер минимального участия учредителей в оздоровлении банка;
- способы минимизации административных расходов;
- меры, связанные с увеличением доходов;
- способы возврата неоплаченной дебиторской задолженности;
- меры по усовершенствованию организационной структуры банка;
- срок восстановления текущей ликвидности.
Политические
К числу политических факторов, влияющих на несостоятельность компаний, можно отнести:
- тяжелое экономическое состояние в стране;
- низкий уровень дохода среди населения;
- излишний налоговый контроль;
- нестабильность в финансово-кредитном секторе;
- замедление платежного оборота;
- монополизацию рынка;
- процветание теневой экономики;
- высокие темпы инфляции;
- разрыв экономических связей со странами ближнего зарубежья;
- ограничения в отношении иностранного капитала;
- изменение условий экспорта, импорта;
- неразвитость рынка ценных бумаг;
- жесткие требования к учредителям банков;
- противоречивость законодательства.
Как видно, объективные причины относятся к общеэкономической ситуации в стране, а, следовательно, не могут быть устранены на уровне коммерческих предприятий.
Единственное что можно сделать в этой ситуации, это учитывать указанные факторы на стадии планирования производственно-хозяйственной деятельности компании. Кроме того, не стоит забывать о своевременной идентификации рисков, что поможет предупредить возникновение возможных причин несостоятельности предприятия.
Внутренние
Если рассматривать внутренние факторы, то в первую очередь необходимо разделить их на группы:
- Стратегия компании.
- Принципы деятельности предприятия.
- Ресурсы и способы их использования.
- Качество маркетинга.
При этом указанные группы содержат множество подгрупп, которые действуют в каждом предприятии по-разному.
Избегая излишней детализации необходимо выделить основные внутренние причины банкротства:
- плохая система финансовой отчетности;
- отсутствие внутренних регламентирующих документов;
- неспособность компании контролировать свои расходы;
- недостаточно опытный руководящий персонал;
- неспособность погасить просроченную задолженность;
- неквалифицированное управление предприятием;
- неимение плана действий на случаи неблагоприятного для компании развития событий;
- отсутствие навыков быстрого реагирования в соответствии с рыночной ситуацией;
- повышенные коммерческие риски;
- минимальное страховое покрытие;
- использование мошеннических схем;
- игнорирование особенностей циклического развития бизнеса;
- нежелание модернизировать производство;
- ненадежные поставщики;
- необходимость пересмотра долговых соглашений;
- другие причины.
Косвенные
К косвенным причинам банкротства коммерческих организаций можно отнести корпоративные скандалы. Это достаточно распространенная проблема, игнорирование которой может привести к серьезным последствиям, в том числе для бюджета страны. Как уже говорилось, государственная политика направлена преимущественно на финансовое оздоровление банков.
Как следствие, если происходит банкротство кредитной организации, то в этом случае государство предпринимает меры по ее оздоровлению, включая оказание финансовой помощи.
К корпоративным скандалам можно отнести:
- мошенничество с отчетной и финансовой документацией;
- уклонение от налоговых обязательств;
- создание противозаконных финансовых схем.
Специфика банкротства в России
Внешние причины включают в себе следующие группы:
- экономические факторы;
- социально-политические причины;
- информационные моменты;
- рыночные обстоятельства;
- правовые причины;
- научно-технические обстоятельства.
Внутренние причины дополнительно включают в себе следующие группы:
- материально-технические факторы;
- организационные факторы;
- социально-экономические причины.
Как следствие несостоятельность российских компаний чаще всего вызвана следующими причинами:
- Кризисное состояние экономики страны.
- Излишний налоговый контроль.
- Нестабильность финансово-кредитной политики.
- Недостаток квалифицированных специалистов.
- Низкий уровень дохода среди населения.
- Неэффективность антикризисного управления.
- Недостаток качественной информации о конъюнктуре рынка.
- Отсутствие адекватной системы регулирования для отдельных видов деятельности.
- Низкий уровень конкурентоспособности российской продукции.
- Монополизация рынка.
- Процветание теневой экономики
- Низкая культура участников российского рынка.
- Разрыв экономических связей с партнерами из стран СНГ.
- Изменение условий экспорта, импорта.
- Противоречивость законодательства.
- Снижение научно-технического потенциала.
- Высокий процент износа технических ресурсов.
- Дефицит оборотных средств.
- Нерациональная организация производственного процесса.
- Недостаток финансовой прозрачности.
- Использование консервативных методов управления.
- Заключение нецелесообразных сделок.
- Перебои в поставках материальных средств.
- Манипулирование активами предприятия.
- Невосприимчивость компании к инновациям.
- Значительная потеря времени.
В то же время общая идеология российского законодательства направлена на рынок, который теоретически должен саморегулироваться.
Расчет делается на то, что конкуренция автоматически осуществит перераспределение трудовых и материальных ресурсов максимально приемлемым образом.
Однако как показывает практика, такой подход наряду со слабостью правовой системы привел к тому, что институт несостоятельности в российских реалиях фактически стал разрушительной мерой.
Доказательством служит искусственное банкротство, которое способствует:
- дополнительной эмиссией акций;
- реорганизации предприятий;
- манипулированию законом;
- освобождению от долгов.
Последствия
Банкротство – это последняя мера по оздоровлению предприятия и попытка выйти из кризиса. Ликвидация предприятия является довольно частым исходом подобных мер, однако это не приговор, главной целью банкротства являются работы по выходу из кризисной ситуации. Причины банкротства могут быть разными, однако важно заранее выявить их, чтобы в дальнейшем принять соответствующие меры.
Причины банкротства предприятия
В первую очередь стоит отметить три вида банкротства:
- Банкротство не по вине компании. В данном случае несостоятельность компании возникает по причинам, от него не зависящим, таким как стихийные бедствия, политическая нестабильность, банкротство иных организаций, за которыми оставалось обязательство по выплатам данному предприятию, и иные внешние причины.
- Ложное банкротство. Некоторые компании решаются фальсифицировать собственную несостоятельность, чтобы избежать выплаты долгов. Эта стратегия состоит в сокрытии части собственного имущества, и влечет за собой уголовную ответственность.
- Банкротство по неосторожности. Данный вид несостоятельности организации случается чаще других, развивается постепенно в результате неэффективной работы предприятия. Неосторожное банкротство можно выявить заранее и предотвратить, если своевременно проводить анализ состояния компании. Своевременно введенные меры могут надежно защитить компанию от банкротства.
Внешние и внутренние причины банкротства
Причины, способные привести компанию к банкротству, могут быть внешними и внутренними. К внешним относятся:
- экономические;
- политические;
- усиление конкуренции;
- демографические.
Экономические причины банкротства – это общее понятие для тяжелого состояния экономики, в результате которого предприятие теряет возможность продолжать эффективную работу. Это может быть высокий уровень инфляции, кризис в экономике государства, нестабильность финансовой системы, банкротство компаний-партнеров и быстрый рост цен на ресурсы, используемые предприятием. Экономической причиной банкротства считается так же и высокий размер налогов.
К политическим причинам банкротства относятся нестабильность общества и политической ситуации в стране, потеря рынков сбыта, внешнеэкономическая ситуация и разрыв экономических связей и несовершенство законодательства.Усиление конкуренции в международном составе, вызванное быстрыми темпами развития в научно-технологической сфере, могут стать причиной банкротства компании, не способной развиваться с той же скоростью.
Демографические причины банкротства сводятся к численности и составу населения, выступающего потребителем продукции компании. Если спрос населения на продукцию компанию окажется значительно ниже расчетов, результатом может оказаться банкротство предприятия.
К внутренним причинам банкротства организаций относятся:
- Нехватка оборотного капитала;
- Устаревшая техника;
- Снижение эффективности;
- Создание сверхнормативных остатков производства;
- Недобросовестная клиентура;
- Отсутствие сбыта;
- Наличие займов на невыгодных условиях;
- Неконтролируемое расширение хозяйственной деятельности.
Нехватка оборотного капитала может появиться при неэффективной политики компании в отношении инвестиций и производственно-коммерческой деятельности.
Низкий уровень техники близок по сути к такой внешней причине банкротства, как неспособность конкурировать с другими предприятиями по причине быстрых темпов развития технологий. Если организация не способна развивать свое производство, улучшать технологии и следовать современным тенденциям ведения производства, велика вероятность, что из-за неспособности конкурировать с более развитыми организациями, ей придется объявить себя банкротом.
Снижение эффективности использования ресурсов, необходимых в производстве, приводит к увеличению себестоимости получаемого продукта компании. Чем выше себестоимость, тем ниже заработок предприятия, что также может привести к банкротству.
Создание излишков производства приводит к тому, что часть продукции остается невостребованной, компания не получает от нее никакой выгоды.
Недобросовестные клиенты, с которые предприятие ведет какие-либо дела, может серьезно повредить состоянию компании несвоевременными выплатами.
Отсутствие сбыта продукции компании может быть вызвано некачественной маркетинговой работой, отсутствием прогнозирования или его недостаточно квалифицированным проведением. Все это ведет к потере компанией прибыли.
Займы, полученные на невыгодных для компании условиях, могут привести к тому, что в какой-то момент предприятие окажется неспособным справиться с долгами и будет вынуждено начать процедуру банкротства.
Резкий и неконтролируемый рост хозяйственной деятельности может привести к тому, что затраты компании будут большими, чем ее прибыль.
